-
Ilmoitus saapunut: 22.8.2024
Ensimmäisen vaiheen määräaika: 24.9.2024
-
Kuulemisen määräaika 2.9.2024
KKV pyytää etenkin yrityskaupan osapuolten asiakkaita, kilpailijoita ja tavarantoimittajia sekä toimialaliittoja ja -järjestöjä lausumaan näkemyksensä yrityskaupan kilpailuvaikutuksista.
Voitte kertoa lausunnossanne oman näkemyksenne markkinoilla vallitsevasta kilpailutilanteesta ja markkinoiden kehityksestä sekä yrityskaupan mahdollisista kilpailuvaikutuksista. Lisäksi voitte kommentoida yrityskaupan ilmoittajan alla esittämiä näkemyksiä markkinoista ja niiden rakenteesta.
Pyydämme yksilöimään lausunnossanne mahdollisesti olevat liikesalaisuudet. Merkitkää liikesalaisuudet [hakasulkeisiin kursiivilla]. Mikäli lausuntoonne ei sisälly salassa pidettäviä tietoja, pyydämme mainitsemaan myös siitä. Yrityskauppoihin liittyvä korostettu liikesalaisuussuoja otetaan huomioon asian käsittelyssä. Pyydämme toimittamaan lausuntonne KKV:lle viimeistään maanantaina 2.9.2024 sähköpostitse osoitteeseen kilpailuvalvonta@kkv.fi.
Ilmoittajan näkemys yrityskaupasta
Yrityskaupassa on kyse järjestelystä, jossa pääomasijoitusyhtiö Norvestorin määräysvallassa oleva Circular Tire Services Europe Holding AB hankkii yksinomaisen määräysvallan Lapin Kumi Oy:ssä (“Yrityskauppa”).
Osapuolet
Circular Tire Services Europe Holding AB (“Ilmoittaja”) on riippumaton kestävien rengasratkaisujen toimittaja, joka toimii Pohjoismaissa ja Puolassa. Ilmoittaja tarjoaa kattavan valikoiman renkaita ja vanteita kaikentyyppisille ajoneuvoille sekä renkaisiin liittyviä palveluja. Suomessa Ilmoittajalla on kolme yritystä: Colmec Oy, Pentep Oy ja Bandaris Oy. Ilmoittaja on pääomasijoitusyhtiö Norvestorin määräysvallassa. Norvestor keskittyy keskisuurten yritysten yritysostoihin Pohjoismaissa.
Lapin Kumi Oy (“Kohde”, yhdessä Ilmoittajan kanssa ”Osapuolet”) ja sen tytäryhtiö Kolarin Kumi Oy ovat aktiivisia rengasmarkkinoilla, ja niiden liiketoimintaan kuuluvat erityisesti renkaiden ja vanteiden myynti sekä rengaspalvelut. Lapin Kumin omistama Lapin Rengastalo Oy ei ole osa Yrityskauppaa.
Relevantit markkinat
Osapuolten liiketoiminta on päällekkäistä vaihtorenkaiden ja vanteiden myyntimarkkinoilla Suomessa.
Euroopan komission ratkaisukäytännön mukaisesti vaihtorenkaiden markkinat eivät sisällä OEM-renkaiden (ajoneuvojen valmistajille myytävien ensiasennusrenkaiden) myyntiä, ja ne voidaan jakaa seuraavaan kuuteen alamarkkinaan ajoneuvojen erityispiirteiden ja mittasuhteiden perusteella: i) henkilö- ja pakettiautojen renkaat, ii) kuorma- ja linja-autojen renkaat, iii) maansiirtokoneiden renkaat, iv) maatalouskäyttöön tarkoitetut renkaat, v) kaksipyöräisten moottoroitujen ajoneuvojen renkaat ja vi) kaksipyöräisten moottorittomien ajoneuvojen renkaat. Lisäksi komissio on katsonut, että vaihtorenkaiden markkinat voidaan edelleen segmentoida uusiin vaihtorenkaisiin ja pinnoitettuihin renkaisiin. Pinnoitus on prosessi, jossa kuluneeseen renkaaseen lisätään uusi kulutuspinta käyttöiän pidentämiseksi.
Ilmoittaja katsoo, että tuotemarkkinoiden määritelmä voidaan jättää avoimeksi, koska Yrityskauppa ei aiheuta kilpailuongelmia tuotemarkkinoiden määrittelystä riippumatta. Ilmoittajan mukaan maantieteelliset markkinat ovat vähintään kansalliset.
Osapuolten yhteenlaskettu markkinaosuus Suomessa jää alle 20 %:n kaikilla tuotemarkkinoiden segmenteillä, lukuun ottamatta kuorma- ja linja-autojen pinnoitettuja renkaita. Osapuolten arvoperusteiset markkinakoko- ja markkinaosuusarviot ovat alla olevassa taulukossa. Osapuolten markkina-asemaa on arvioitu myös Autonrengasliitto ry:n volyymipohjaisten vuositilastojen perusteella, eivätkä näin laaditut markkinaosuusarviot olennaisesti poikkea alla olevista arvoperusteisista arvioista.
| Segmentti | Segmentin koko (euroina vuonna 2023) | Osapuolten yhteenlaskettu osuus (2023) |
|---|---|---|
| Linja- ja kuorma-autojen vaihtorenkaiden myynti | 143 miljoonaa | 10–20% |
| Linja- ja kuorma-autojen uusien vaihtorenkaiden myynti | 89 miljoonaa | 10–20% |
| Linja- ja kuorma-autojen pinnoitettujen renkaiden myynti | 54 miljoonaa | 20–30% |
| Henkilö- ja pakettiautojen uusien vaihtorenkaiden myynti | 267 miljoonaa | 5–10% |
| Maansiirtokoneiden uusien vaihtorenkaiden myynti | 38 miljoonaa | 10–20% |
| Maatalouskäyttöön tarkoitettujen uusien vaihtorenkaiden myynti | 34 miljoonaa | 0–5% |
| Vanteiden vähittäismyynti | 57 miljoonaa | 5–10% |
Yrityskaupan kilpailuvaikutukset
Ilmoittaja katsoo, että Yrityskauppa ei johda tehokkaan kilpailun olennaiseen estymiseen Suomessa.
Yrityskaupasta seuraa vain vähäisiä päällekkäisyyksiä ja pieniä markkinaosuuksien lisäyksiä, eikä se olennaisesti muuta markkinoiden rakennetta tai kilpailudynamiikkaa. Yrityskaupan myötä syntyvästä yhteenliittymästä ei tule markkinajohtajaa tuotemarkkinoiden määrittelystä riippumatta.
Yrityskaupan myötä syntyvä yhteenliittymä kohtaa voimakasta kilpailua vertikaalisesti integroituneiden markkinatoimijoiden, kuten markkinajohtaja Vianorin ja Euromasterin, tahoilta. Muita keskeisiä kilpailijoita Suomessa ovat RengasCenter, Vannetukku ja S-Point. Lisäksi markkinat pysyvät fragmentoituneina, ja niillä on useita pienempiä kilpailijoita, jotka ovat keskittyneet tiettyihin segmentteihin.
Osapuolet eivät ole läheisiä kilpailijoita, sillä niiden tarjonta on suurelta osin toisiaan täydentävää sekä maantieteellisestä että palvelutarjonnan näkökulmasta. Lisäksi markkinoille tulon esteet ovat vähäiset. Myös halparenkaiden tuonnin aiheuttaman kilpailun odotetaan lisääntyvän edelleen lähitulevaisuudessa.